Los especialistas, no obstante, creen que invertir es imprescindible -y será cada vez más necesario- para alcanzar la salud y libertad financiera. Y el principal y más básico de todos los consejos, es empezar cuanto antes.
¿Con cuánto dinero se puede empezar a invertir? Según Mainzer, los corredores de bolsa, en general, requieren mínimos más bajos para invertir que los bancos. Para pequeños inversionistas, los fondos de inversión son los vehículos idóneos, apuntó.
Sura cuenta con seis fondos de inversión de diferentes características. Si bien no hay un mínimo para invertir -se puede incluso con US$ 100- el monto promedio de los 10.000 clientes que invierten en estos fondos es de US$ 10.000. A través de estos fondos, Sura busca ampliar la oferta a público con menos capacidad de ahorro, según el vicepresidente de SURA Asset Management Uruguay, Gerardo Ameigenda.
Elegir uno de los fondos dependerá principalmente del perfil del inversor y sus objetivos.
A continuación, las características y el retorno de cada uno de los fondos de Sura:
Protección: Fondo en pesos para quienes buscan preservar el capital invertido en términos reales, procurando contar con un prudente nivel de liquidez. El horizonte es de corto y mediano plazo y la rentabilidad en los últimos 12 meses fue de 9,43%.
Conservador: En pesos. Se dirige a quienes buscan retorno en el mediano plazo y tienen el objetivo de aumentar el capital invertido en términos reales a través de la inversión en títulos de renta fija con bajo nivel de riesgo, procurando contar con un adecuado nivel de liquidez. El retorno en los últimos 12 meses fue de 9,82%.
Ahorro básico (pesos) y ahorro dólar: Para quienes en el corto plazo buscan aumentar su capital a través de la inversión en títulos de renta fija con bajo nivel de riesgo, procurando asimismo contar con un prudente nivel de liquidez. Para el ahorro dólar, la rentabilidad en los últimos 12 meses fue de 2,07%.
Estrategia internacional: El objetivo de este fondo en dólares es ofrecer una alternativa de inversión para personas físicas y/o jurídicas interesadas en realizar operaciones financieras en un portfolio diversificado con horizonte de mediano y largo plazo asociado a un riesgo moderado, otorgando una adecuada liquidez, a través de una cartera compuesta principalmente por instrumentos financieros emitidos por instituciones que participen en el mercado nacional y extranjero. En los últimos 12 meses, la rentabilidad de este fondo fue de -2,06%. Este es el "primer fondo que tiene renta variable de oferta pública y exposición a todo el mercado internacional", dijo Ameigenda.
Renta dólares: Busca ofrecer una alternativa de inversión para personas físicas y/o jurídicas y/o patrimonios de afectación (en este último caso a través de las personas físicas o jurídicas que lo administren), interesados en realizar operaciones financieras en un portfolio diversificado entre instrumentos financieros de renta fija principalmente y emitidos por emisores americanos (o por emisores locales o internacionales cuyo subyacente sea emitido por emisores americanos) principalmente, con horizonte de mediano plazo, asociado a un riesgo moderado, y procurando contar con un adecuado nivel de liquidez.
Por su parte, el gerente de inversiones de Nobilis, Jeronimo Nin, dijo que los mínimos dependen de los productos de inversión y los instrumentos que busquen comprarse. "En general, cuando uno piensa en una cuenta de ahorro o inversión, piensa en US$ 5.000 como mínimo", indicó.
Para pequeños inversionistas, dijo que las letras en pesos y los fondos de inversión pueden ser los instrumentos adecuados. Sin embargo, añadió que la regulación "aumentó mucho" y que es necesario tener presente el costo de mantener una cuenta, que varía en cada empresa pero estimó que está entre los US$ 100 y US$ 200 anuales. "Con menos de US$ 5.000 no tiene mucho sentido arrancar, porque los costos fijos se vuelven un poco pesados", subrayó.
Comentó que las empresas exigen mínimos "por el bien del cliente". "Si te cobro US$ 200 en una cuenta de US$ 5.000, tenés que tener una rentabilidad muy alta para pagarlo. El mínimo está pensado por eso", añadió. Indicó que en Uruguay las opciones para invertir con menos de US$ 10.000 son "muy limitadas".
Bancos
El mínimo para trabajar en inversiones con el banco Santander es de US$ 10.000. El responsable de inversiones del banco, Juan Platero, señaló que este público tiene una capacidad de asumir riesgo "más limitada" porque no tiene "demasiado colchón". "Hay que ser muy precavido y los instrumentos a los que se puede acceder por montos más pequeños son los más conservadores y convencionales", explicó. Clientes con montos mayores pueden acceder a una gama más amplia de opciones, con asesoramiento de por medio.
Platero destacó el plazo fijo como una forma de obtener retorno por los ahorros y algunos instrumentos puntuales, como las letras de tesorería. Mainzer apuntó que en Uruguay, la inversión más común es el plazo fijo, pero que "rinden realmente muy poco". Para Platero, "a veces los productos convencionales pueden sonar menos atractivos", pero ofrecen un nivel de seguridad a las personas menos informadas o con menos acceso a asesoramiento.
De todas formas, dijo que será cada vez más importante que las personas tomen conciencia de la importancia de actuar con sus ahorros para mantener el poder adquisitivo y de compra. "Más que nada, tomar la dimensión de que el dinero puede traer retornos asociados y que es importante empezar a informarse y asesorarse, y evitar recetas de manuales de hacerse rico en minutos. Eso es realmente peligroso", sostuvo.
El ejecutivo manifestó estar convencido de que en el futuro próximo se incorporarán nuevas opciones para acceder a productos de inversión "sin perder el carácter de seguros". "Coincido en que la oferta hoy en día no es tan amplia y que eventualmente se van a poner más opciones a disposición", subrayó.
En el Brou, el mínimo para ser atendido en BEIs (Banca Ejecutiva de Inversiones) instaladas en Pocitos, Ciudad Vieja, Montevideo Shopping, Colonia y Punta del Este es U$S 100.000.
En HSBC, en tanto, si se opera vía web es posible realizar un plazo fijo en pesos desde $5.000, o comprar un fondo de inversión de clase mundial desde US$1.000. Si se opera desde las sucursales con un ejecutivo de cuentas, se puede invertir en fondos, acciones o bonos desde US$5.000. "Previamente, hacemos un cuestionario sencillo para conocer el perfil de inversión del cliente, o sea, qué inversiones son las adecuadas a su preferencia", indicó el CEO y gerente de Banca Persona de HSBC, Alberto Mello. Este cuestionario puede hacerse personalmente o vía web.
El gerente de Deloitte Legal, Javier Domínguez, mencionó las plataformas de crowdfunding -financiamiento colectivo- que serán otra opción para pequeños inversionistas una vez que se reglamente la Ley de Fomento del Emprendedurismo.
